章 4bsp 與 bop 戰略 的實例

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BSP與BOP戰略的實例 以下是使用兩種BSP或BOP戰略，貼近關閉和開啟到關投注，無論是最賺錢的例子。 時間跨度（2011年4月1日）開始的2010年到2011-04-01，這是314個交易日。 地塊為SPY，TLT和GLD是國際收支，而USO是BSP。 實線表示的累積計算的利潤或每股虧損始終從零開始。 交易費用不包括在內，因為它依賴於經紀人，但只要你堅持一個代理，它是一個常數，可以直接從最終結果中減去。 虛線示出了每天的收盤價格。 規模為每股利潤是在左邊，收盤價尺度是在右邊。 請注意，雖然只有一個策略顯示，你可以看到其他的戰略將通過反映於零線的利潤/損失的情節做。 這意味著，如果利潤爬升為BOP戰略那麼他們將下降為BSP策略，反之亦然。 圖每股4.1利潤的SPY（實線）為BOP戰略，貼近關閉（無交易成本）。 圖每股4.2利潤的SPY（實線）為BOP戰略，開放到關閉（無交易成本）。 圖每股4.3溢利TLT（實線）為BOP戰略，貼近關閉（無交易成本）。 圖每股4.4溢利TLT（實線）為BOP戰略，開放到關閉（無交易成本）。 圖每股4.5溢利GLD（實線）為BOP戰略，貼近關閉（無交易成本）。 圖每股4.6溢利GLD（實線）為BOP戰略，開放到關閉（無交易成本）。 圖每股4.7溢利USO（實線）的BSP戰略，貼近關閉（無交易成本）。 圖每股4.8溢利USO（實線）的BSP戰略，開放到關閉（無交易成本）。 圖4.1顯示收盤收交易使用的BOP戰略間諜。 期間包括往返2010年1月2011年4月的初開始在頭兩個星期2010年1月的策略的確很好用每股盈利近$ 5在SPY振盪和下降一點。 在此之後，瘋狂的利潤為振盪下跌SPY並恢復了一下。 在二月底，我們有一個盈利超過$ 5，而SPY下跌同期。 從三月到五月的策略確實糟糕，而SPY穩步攀升的開始。 從五月到六月中旬的表現是壯觀與超過20 $一個利潤增長，而SPY下降有很大的波動。 7至9月的開頭是一段為SPY和交易利潤的波動，但仍了9月，實現利潤$ 15，而SPY是下降的一年。 九月至十一月的開始做的好與另外$ 5.增加利潤與SPY也穩步上升。 利潤再下降一點，並振盪約$ 15日起至2011年4月總體恆定的國際收支策略的確年初相當不錯的時期，但有切換到BSP戰略將有助於利時次。 圖4.2顯示開收交易中使用BOP戰略間諜。 在整個期間的性能是相似的接近關閉在圖1所示交易有趣的是，然而，這裡的最大損失是要注意 - $ 10，而在圖1中它是唯一的 - $ 5。 而且，這裡的峰值利潤剛剛超過$ 15個，而在圖1這是剛剛超過20 $。 因此，儘管最終的結果是大致相同的，有一個較大的最大損耗，並使用開到關的交易，而不是接近關閉時更小的最大增益在此期間。 圖4.3顯示了收盤收交易使用TLT國際收支策略。 對於前四個月策略確實非常好，獲得的利潤近$ 13個，而TLT有所下降同期。 利潤則開始下滑，直到大約八月底，他們變得稍微負。 TLT穩步增加在同一時期。 截至九TLT年初開始下降，達到約二月初的低點2011年的利潤在此期間大幅上升，從輕微的負去近$ 40原子2011年3月底總體國際收支的戰略似乎做有點 不好當TLT呈上升趨勢，但它確實壯觀以及當TLT正在下降。 用BSP而TLT上升和BOP而它下降似乎是最佳的。 搞清楚當TLT處於上升或下降模式是挑戰。 圖4.4顯示了開放，關閉交易使用TLT國際收支策略。 這裡的表現好得差不多了相信。 利潤保持在整個期​​間積極。 有趣的是，在這兩個上升和下降TLT的期間利潤爬升。 一個缺點是，利潤頂部約$ 35個，同時有近密切的貿易它頂在約40 $。 為什麼有接近關閉和打開之間的這種差別，關閉交易的TLT，使用同樣的策略，是值得承擔進一步調查。 圖4.5顯示了接近用BOP戰略上GLD關閉交易。 該戰略的表現是相當驚人的。 開始在一月份利潤攀升$ 10個，而GLD下降同期。 到三月份的利潤開始高達近$ 15個，而GLD已關閉。 沒有太多的反應，直到七月初的時候月份利潤爬升和峰值約$ 35個，而GLD僅上漲略低於6 $的一年。 在九月開始利潤在11月初開始幾乎無情攀升至$ 68 GLD也爬過這段時期的峰值為$ 137.78 11月8日，達$ 28年。 對於2010年和2011年初的其餘部分沒有太大的變化與利潤高峰略高於$ 70 2011年2月上旬。 圖4.6顯示了開放使用BOP戰略上GLD關閉交易。 這裡的表現要差於接近如圖5所示，收交易利得結束長達約$ 37，遠低於近$ 70收盤收交易。 還有約的最大損失 - $ 5在從未有一個淨損失接近關閉交易。 圖4.7顯示了收盤收交易使用USO BSP的策略。 整體表現不是很好。 約$ 7 2011年2月的利潤峰USO同期上升僅約$ 1。 從這裡然而，事情變得醜陋了穩步下降，利潤約的底部 - $ 10 2011年9月普遍服務本身下降幾乎相當於同期。 事情再收拾了一下，我們正處在一個利潤近$ 2在2011年2月初，而USO仍是從2010年1月下降USO現在開始急劇向上攀登，而利潤下降約的結束虧損 - $ 1。 無論是BOP戰略的BSP似乎運作良好的USO。 圖4.8顯示了開放，關閉交易使用USO BSP的策略。 性能是可怕的。 事情下滑從一開始就與最低點發生在2010年5月在幾乎損失 - $ 8 從這裡的東西攀升至約$ 3最大的利潤在2010年11月的事情再次下降，我們關閉期間約損失 - $ 2，而USO到了。 使用這些簡單的策略不會對USO運作良好。 一些更複雜的是必要的。 表4.1排名最後的利潤/股（四捨五入到最接近的美元），用於數字4.1的地塊通過4.8。 表現最好的是GLD為$ 68美元每股用BOP和親近親近，如圖4.5所示。 其次最好是用BOP和親近親近，圖4.3 TLT為$ 40％的份額。 GLD再次正值3號以$ 37％使用BOP和開放關閉的份額，如圖4.6所示。 TLT重新出現在4號以$ 34元使用BOP和開放關閉的份額，如圖4.4所示。 需要注意的是前3名，從長期來看，無論是匹配的價格走勢，還是反潮流。 4號（TLT，防噴器，開收）脫穎而出，通過顯示利潤長期不管價格走勢。 盈/虧的排名數字4.1至4.8防噴器和BSP的策略。